05/01/2023 23:16 read

106

Quant giải thích cách chỉ báo MVRV của Bitcoin có thể báo hiệu Xu hướng

Một nhà định lượng đã phân tích cách bộ dao động MACD MVRV của Bitcoin có thể được sử dụng để test các tín hiệu về giá.

Bitcoin MVRV MACD Oscillator Là chỉ báo giá

Như một nhà phân tích đã giải thích trong một bài đăng trên CryptoQuant, số liệu này có thể giúp phát hiện cả mức thấp và mức cao của giá, cũng như các xu hướng lớn hơn. Bitcoin MVRV là một chỉ báo đo lường tỷ lệ giữa vốn hóa thị trường và vốn hóa thực tế.

Ở đây, giới hạn thực tế là một mô hình vốn hóa cho BTC, định giá mỗi đồng tiền đang lưu hành ở mức giá mà nó được di chuyển lần cuối, thay vì lấy cùng một mức giá BTC hiện tại làm giá trị của tất cả các đồng tiền, như vốn hóa thị trường thông thường. .

Vì giới hạn thực tế là một loại mô hình giá trị thực của đồng xu, nên việc so sánh nó với vốn hóa thị trường (trong MVRV) có thể cho chúng tôi biết liệu đồng tiền đó đang bị định giá thấp hay định giá quá cao vào lúc này. Khi MVRV lớn hơn 1, điều đó có nghĩa là BTC hiện đang được định giá quá cao, trong khi các giá trị dưới ngưỡng giữ cho thấy nó bị định giá thấp.

Giờ đây, để sử dụng MVRV làm công cụ giao dịch, Quant đã sử dụng bộ dao động MACD của chỉ báo. Bộ dao động MACD chỉ là sự khác biệt giữa đường trung bình động hàm mũ (EMA) ngắn hạn và dài hạn của số liệu được đề cập. Ở đây, các EMA này là phiên bản 50 ngày và 100 ngày.

Biểu đồ bên dưới cho thấy cách sử dụng chỉ báo MVRV của Bitcoin để tìm đỉnh và đáy của giá:

Bitcoin MVRV MACD

Số liệu này dường như đã gần đạt đến giá trị 0 gần đây | Nguồn: CryptoQuant

Theo quant, bất cứ khi nào MVRV MACD cao hơn 0,3, thì đó là tín hiệu cho thấy BTC hiện đang bị mua quá mức. Mặt khác, các giá trị nhỏ hơn -0,3 báo hiệu các điều kiện mua dưới mức.

Từ biểu đồ, rõ ràng là bất chấp việc các tín hiệu này không trùng với đỉnh và đáy của chu kỳ, nhưng chúng vẫn chỉ ra chính xác một số đỉnh và đáy cục bộ.

Bây giờ, đây là một biểu đồ khác mà nhà phân tích đã nhấn mạnh sự khác biệt giữa giá và MVRV MACD có thể báo hiệu các xu hướng trong tương lai như thế nào:

Bitcoin MVRV Trends

Các phân kỳ khác nhau giữa BTC và MVRV MACD | Nguồn: CryptoQuant

Nhà phân tích giải thích rằng sự phân kỳ xảy ra khi hướng của chỉ báo kỹ thuật và hướng của xu hướng giá đang chuyển động ngược chiều nhau. Trong biểu đồ, có thể thấy rằng bất cứ khi nào chỉ báo MVRV MACD di chuyển lên bên trong vùng âm trong khi giá giữ xu hướng đi ngang hoặc xu hướng giảm, thì một phân kỳ tăng đã hình thành cho Bitcoin.

Tương tự, một phân kỳ giảm giá đã hình thành khi giá trị của tiền điện tử tăng lên, nhưng chỉ báo lại đi xuống trong vùng trên 0. Hiện tại, không có tín hiệu nào trong số này được hình thành trong thị trường giảm giá hiện tại cho đến nay.