Bảng tỷ giá 
Bạn đang ở:
79 
Để mang lại sự phát triển rất cần thiết trong DeFi, các doanh nhân sẽ cần suy nghĩ lại về các chiến lược kinh doanh để phù hợp với kỳ vọng ngày càng tăng của các nhà đầu tư nhằm đạt được nhiều lợi nhuận hơn là lợi nhuận nhanh chóng.
Quý đầu tiên của năm 2023 đã mang đến sự cứu trợ rất cần thiết cho toàn bộ cộng đồng tiền điện tử — từ các nhà đầu tư và máy khai thác đến các doanh nghiệp và nhà phát triển — khi Bitcoin (BTC) tăng giá nước rút giúp những người tham gia thị trường tiền điện tử bù đắp khoản lỗ từ các khoản đầu tư trước đó.
Tuy nhiên, không phải tất cả các tiểu hệ sinh thái đều có thể tái tạo quá trình phục hồi với cường độ như nhau. Đặc biệt, lĩnh vực tài chính phi tập trung (DeFi) đã phải hứng chịu những vụ hack lớn, cuối cùng làm lung lay niềm tin của các nhà đầu tư.
Hệ sinh thái DeFi ban đầu thu hút các nhà đầu tư tìm kiếm nguồn doanh thu thụ động, nhưng thị trường giá xuống không thể tha thứ vào năm 2022 đã vô hiệu hóa nhiều lợi nhuận kiếm được từ tài sản kiếm được theo thời gian. Do đó, cả doanh nhân tiền điện tử mới và dày dạn kinh nghiệm hiện đang phải đối mặt với nhiệm vụ phát minh lại bánh xe DeFi để mang lại cơ hội đầu tư bền vững cũng như thực hiện các biện pháp chủ động để tạo niềm tin cho các nhà đầu tư.
Cointelegraph đã nói chuyện về chủ đề này với Julian Hosp, đồng sáng lập và Giám đốc điều hành của Cake DeFi, tìm hiểu sâu về những gì làm cho hệ sinh thái DeFi bền vững.
Cointelegraph: Khối lượng nền tảng giao dịch tiền điện tử đang phục hồi do chạy nước rút tăng giá và khối lượng Token không thể thay thế cũng tăng nhờ Bitcoin Ordinals — nhưng khối lượng DeFi vẫn rất thấp bất chấp việc hứa hẹn về lợi suất cao. Điều gì đã xảy ra?/p>
Julian Hosp: Ngược lại, thời của các nền tảng chào mời lợi suất cao ngất ngưởng đã qua rồi. Ngày nay, chúng ta thấy lợi suất điều chỉnh ở mức lành mạnh, thực tế, bất chấp việc thấp hơn nhiều. Chúng tôi tin rằng đây thực sự là một dấu hiệu tốt, vì nó chỉ ra rằng ngành đang hướng tới cái mà chúng tôi gọi là DeFi thực sự.
Góc khuất của thị trường tiền điện tử hứa hẹn với khách hàng về khoản lợi nhuận khổng lồ hàng năm chủ yếu thu hút những người muốn kiếm tiền nhanh chóng, những người không nhất thiết phải là tín đồ thực sự của DeFi.
Hơn nữa, hầu hết các nền tảng cho vay này đều hoạt động thông qua mô hình hộp đen, theo đó chúng cung cấp sự minh bạch và kiểm soát hạn chế đối với tiền của khách hàng. Trong những tình huống này, khách hàng không hiểu rõ lợi tức được lấy từ đâu hoặc tiền của họ có được trộn lẫn với tiền hoạt động hay không, điều này khiến họ dễ bị quản lý sai và sử dụng sai mục đích.
Đây là tình huống của các công ty như Celsius, Voyager, FTX và nhiều công ty khác đã phá sản cùng với sự sụt giảm của thị trường. Thật không may, phải mất một hậu quả nghiêm trọng như vậy mới có thể loại bỏ được những kẻ xấu này.
Sự sụp đổ nói trên dẫn đến nhiều sai lầm đổ lỗi cho DeFi là nguyên nhân trong khi trên thực tế, các công ty này đã thất bại vì về cơ bản họ đã tái sử dụng mô hình ngân hàng lớn đã lỗi thời dưới chiêu bài DeFi.
bất chấp việc DeFi có tiềm năng to lớn, nhưng cần phải đào tạo thêm để dập tắt sự nhầm lẫn và sợ hãi đang gây khó chịu cho người dùng phổ thông. Ngoài ra, điều quan trọng là các công ty tiền điện tử phải cung cấp cả sự đảm bảo và bảo vệ cho người dùng của họ cũng như số tiền khó kiếm được của họ để tạo niềm tin, đặc biệt là trong thời điểm đầy biến động/trong mùa đông tiền điện tử. Trong tương lai, việc áp dụng cách tiếp cận ưu tiên tính minh bạch sẽ trở thành tiêu chuẩn vàng cho nền tảng giao dịch và người giám sát, đồng thời chúng tôi hy vọng khách hàng sẽ tìm kiếm các nền tảng CeDeFi [tài chính phi tập trung].
CT: Thu hút lại sự chú ý của các nhà đầu tư thường đồng nghĩa với việc xây dựng lại niềm tin vào hệ sinh thái DeFi. Làm cách nào để đạt được điều đó trong DeFi, vì hầu hết các dự án đều mới?
JH: Một loạt các sự kiện quan trọng đã xảy ra trong năm qua đã lan rộng khắp ngành, gieo rắc sự ngờ vực lan rộng trong các nhà đầu tư. Ngành công nghiệp phải xây dựng lại niềm tin đó bằng cách quay trở lại nguồn gốc của công nghệ blockchain và tập trung trở lại vào tính minh bạch. Như đã nói, chúng tôi tin rằng các nhà đầu tư nhận ra rằng vấn đề liên quan nhiều hơn đến tài chính truyền thống, chứ không phải DeFi. Tuy nhiên, vẫn cần thêm thời gian và giáo dục để xua tan sự nhầm lẫn và xây dựng lại niềm tin đó.
Hàng loạt vụ sụp đổ ngân hàng khiến một số người mất niềm tin vào TradFi và CeFi, đồng thời tìm kiếm các cách thay thế để lưu trữ và quản lý tài sản của họ, chẳng hạn như DeFi. DeFi cung cấp một giải pháp thay thế cho CeFi bằng cách cho phép các cá nhân truy cập các sản phẩm và dịch vụ tài chính mà không cần dựa vào các trung gian truyền thống, chẳng hạn như ngân hàng.
Kết quả là hệ sinh thái DeFi vẫn vững mạnh bất chấp thị trường đầy biến động. Thanh khoản không thoát khỏi DeFi. Ngay cả khi giá giảm, việc sử dụng vẫn nhất quán. Chẳng hạn, 1inch, một trong những DEX hàng đầu trên Ethereum, đã chứng kiến khối lượng giao dịch cao trong cuộc khủng hoảng FTX. Hơn nữa, quy mô thị trường tài chính phi tập trung toàn cầu dự kiến sẽ đạt 231,19 tỷ USD vào năm 2030, mở rộng với tốc độ CAGR [tốc độ tăng trưởng kép hàng năm] là 42,5% từ năm 2022 đến năm 2030, theo một nghiên cứu được thực hiện bởi Grand View Research, Inc.
CT: Các nhà đầu tư thường được khuyên nên tự nghiên cứu trước khi đặt niềm tin vào bất kỳ dự án nào. Bạn khuyên các nhà đầu tư nên ghi nhớ những thông số nào?
JH: Đầu tư vào tiền điện tử có thể là một trải nghiệm khó hiểu và đáng sợ đối với ngay cả những nhà đầu tư thông thái nhất. Với hơn 500 nền tảng đầu tư tiền điện tử có sẵn, điều cần thiết là các nhà đầu tư phải thực hiện nghiên cứu trước khi cam kết với một nền tảng.
Sau khi quyết định loại nền tảng đầu tư tiền điện tử nào — nền tảng giao dịch tiền điện tử, ví tiền điện tử, môi giới trực tuyến, nền tảng giao dịch phi tập trung — là phù giữ, các nhà đầu tư sẽ có thể đưa ra quyết định sáng suốt về nền tảng cụ thể nào đáp ứng tốt nhất nhu cầu của họ. Tôi tin rằng các nền tảng đầu tư tiền điện tử tốt nhất cung cấp tính bảo mật và minh bạch, phần thưởng ổn định và dễ sử dụng.
Gần đây: Ngoại thương và lương hưu: Điều gì tiếp theo cho dự án CBDC của Nga?
Đầu tiên và có lẽ là quan trọng nhất, các nhà đầu tư nên xem xét các tính năng bảo mật do nền tảng cung cấp — nếu nền tảng này có sẵn các biện pháp để bảo vệ tiền của khách hàng khỏi các cuộc tấn công tin tặc tiềm tàng hoặc các mối đe dọa khác liên quan đến mạng. Việc test hồ sơ theo dõi nền tảng khi nói đến hỗ trợ khách hàng cũng rất quan trọng. Tính minh bạch cũng rất cần thiết, vì nó giúp các nhà đầu tư yên tâm rằng tiền của họ được bảo mật và công ty đứng sau nền tảng này là hợp pháp. Nếu không có sự minh bạch, sẽ luôn có một đám mây nghi ngờ bao trùm bất kỳ nền tảng cụ thể nào — điều mà không nhà đầu tư nào muốn trải qua.
Khi nói đến việc tạo ra phần thưởng trên tiền điện tử, các nhà đầu tư chắc chắn muốn có một nền tảng cung cấp tỷ lệ phần trăm lợi nhuận hợp lý và đáng tin cậy. Vì tỷ lệ phần trăm lợi nhuận khác nhau trên mọi nền tảng đầu tư tiền điện tử, nên các nhà đầu tư phải xem xét cẩn thận cách thức hoặc nơi tạo ra lợi suất và liệu tỷ lệ phần trăm trong nền tảng ưa thích của họ có dao động quá thường xuyên hoặc quá cao hay không. Đó chắc chắn là một lá cờ đỏ nếu thông tin đó không có sẵn hoặc nếu tỷ lệ phần trăm lợi nhuận quá tốt để trở thành sự thật.
Các giao thức DeFi có thể phức tạp và khó điều hướng đối với người dùng bình thường và không phải ai cũng có thời gian hoặc khả năng để hiểu những điều phức tạp liên quan đến đầu tư tiền điện tử. Vì lý do này, các nhà đầu tư — đặc biệt là những người mới bắt đầu — nên đưa tính dễ sử dụng vào danh sách cân nhắc khi chọn nền tảng đầu tư tiền điện tử của họ. Nó có thân thiện với người dùng không? Nó có sẵn trên điện thoại di động không? Nó có chức năng không? Đây là một số câu hỏi mà bạn nên tự hỏi mình trước khi đăng ký tài khoản.
CT: Với tư cách là nhà cung cấp dịch vụ, ông có biện pháp gì để đảm bảo an toàn cho nhà đầu tư?
JH: Năm ngoái, chúng tôi đã công bố bằng chứng về khoản dự trữ của mình bằng cách sử dụng phương pháp cây Merkle được test bằng mật mã trong nỗ lực không ngừng nhằm xây dựng lòng tin và cung cấp sự minh bạch về tiền của người dùng. Bằng chứng về dự trữ là một phương tiện để các nền tảng hoặc nền tảng giao dịch chứng minh rằng họ có khả năng tôn trọng việc rút tiền trên nền tảng của họ mọi lúc. Cake DeFi là một trong những công ty đầu tiên ở châu Á cung cấp một cách tiếp cận toàn diện để xác minh bằng chứng dự trữ không chỉ xác minh tài sản mà còn cả các khoản nợ.
Hơn nữa, chúng tôi cung cấp đầy đủ tính minh bạch về cách tạo ra lợi nhuận, với dữ liệu giao dịch theo thời gian thực về tiền của khách hàng. Người dùng có thể đảm bảo rằng tiền của họ được an toàn và được hạch toán đầy đủ vì tất cả các giao dịch có thể được xác minh trực tiếp trên blockchain.
CT: Quý 1 năm 2023 chứng kiến Euler Finance bị hack trong một trong những vụ khai thác DeFi lớn nhất, Giám đốc điều hành của công ty cho biết điều này xảy ra bất chấp việc đã tiến hành 10 cuộc kiểm toán trong hơn hai năm. Kiểm toán hiệu quả như thế nào khi nói đến bảo mật? Hệ sinh thái DeFi có thể chỉ dựa vào kiểm toán không?
JH: Trong không gian tiền điện tử, các công ty có cơ hội duy nhất để chứng minh sức khỏe tài chính và trách nhiệm pháp lý của họ thông qua bằng chứng về dự trữ và tính minh bạch của blockchain. Tuy nhiên, việc kiểm toán các khoản dự trữ này có thể rất tốn kém đối với hầu hết các công ty, đây là một thách thức chính. Trong khi một số công ty trải qua kiểm toán, hầu hết người chơi không làm như vậy chỉ đơn giản là do chi phí liên quan cao.
Ngoài ra, việc chứng minh tài sản và nợ phải trả có thể khó đối với nền tảng giao dịch so với các loại hình công ty khác trong không gian tiền điện tử. Ví dụ: với tư cách là nhà cung cấp CeDeFi, hầu như không có tiền nhàn rỗi trên nền tảng của chúng tôi, cho phép các nền tảng đó dễ dàng hiển thị cho khách hàng nơi tiền của họ được phân bổ. Mặt khác, đối với nền tảng giao dịch, 99% số tiền thường không hoạt động, gây khó khăn cho việc chỉ ra 1% còn lại ở đâu — cho dù chúng được lưu trữ trong ví nóng hay ở đâu đó dễ dàng nhìn thấy trên blockchain.
Hơn nữa, không có mã nào là hoàn hảo, và chúng ta phải hiểu và thừa nhận rằng vào cuối ngày, sẽ luôn có những rủi ro không thể tránh khỏi. bất chấp việc các cuộc test ít nhất có hiệu quả trong việc nắm bắt một số vấn đề đã biết, nhưng điều đó không có nghĩa là chúng hoàn toàn rõ ràng và sẽ ngăn chặn tất cả các yếu tố tấn công.
Như đã nói, các cơ quan quản lý nên ưu tiên đảm bảo rằng các công ty có sẵn các biện pháp bảo vệ thích hợp để bảo vệ tiền của khách hàng. Tôi nghĩ rằng việc kiểm toán ở mức tối thiểu là một khởi đầu tốt. So sánh điều này với an toàn trong nhà — mọi người đều thực hiện các biện pháp an toàn cơ bản như luôn khóa cửa trước, ngay cả khi điều đó không ngăn chặn hoàn toàn vụ trộm xảy ra (chẳng hạn như kẻ trộm có thể trèo qua cửa sổ). Tương tự như vậy, không nên xem kiểm toán như một giải pháp chung cuộc, cuối cùng, mà là một biện pháp an toàn cơ bản mà mọi người nên thực hiện.
CT: Một số phương pháp bảo mật tốt nhất là gì?
JH: Nguyên tắc chung là thứ gì càng mờ thì càng an toàn. Điều quan trọng là che khuất hệ thống bảo mật chính xác để người ngoài và người trong cuộc không biết yếu tố tấn công là gì. Ngay cả trong nội bộ, không ai nên biết ai giữ các khóa nhất định và vị trí của chúng. Điều này sẽ đảm bảo bảo vệ và giữ an toàn cho hệ sinh thái.
Một cách tiếp cận khác là có càng nhiều xác thực đa yếu tố càng tốt, bao gồm test tự động, test thủ công, v.v. bất chấp việc không phải là một phương pháp hoàn hảo, nhưng MFA là một cách hiệu quả để tăng tính bảo mật cho các giao dịch và tài khoản tiền điện tử.
Điều quan trọng nữa là luôn cập nhật phần mềm nền tảng của bạn với các bản vá bảo mật và bản sửa lỗi mới nhất để vượt qua các lỗ hổng tiềm ẩn.
Tại Cake DeFi, chúng tôi test thủ công rất thường xuyên và rộng rãi trên tất cả các quy trình của mình, quy trình này có những mặt tích cực và tiêu cực. bất chấp việc điều này giúp tăng cường tính bảo mật cho nền tảng của chúng tôi và tiền của người dùng, nhưng nó gây ra sự chậm trễ nhỏ trong quá trình xử lý và đôi khi chúng tôi nhận được khiếu nại từ khách hàng về thời gian chờ đợi lâu hơn.
Suy cho cùng, không có giải pháp hoàn hảo nào để bảo vệ một hệ sinh thái, vì vậy điều quan trọng là phải tuân theo các phương pháp bảo mật tốt nhất để bảo vệ tiền của người dùng và danh tiếng dự án của bạn.
CT: Giao diện người dùng (UI) và trải nghiệm người dùng (UX) quan trọng như thế nào đối với việc giữ chân khách hàng? Các nhà đầu tư mới thường có thể bị choáng ngợp bởi lượng thông tin mà giao diện người dùng hiện tại hiển thị.
JH: UI và UX là những yếu tố quan trọng của một sản phẩm hoặc ứng dụng thành công và có tác động đáng kể đến việc giữ chân khách hàng. Giao diện người dùng được thiết kế tốt có thể làm cho sản phẩm trở nên hấp dẫn và trực quan về mặt hình ảnh, trong khi UX tích cực có thể dẫn đến những khách hàng hài lòng, những người có nhiều khả năng sử dụng lại sản phẩm và giới thiệu sản phẩm đó cho người khác.
Chúng tôi nhận thấy rằng khách hàng dễ bị từ chối bởi giao diện người dùng được thiết kế kém, điều này có thể khiến họ không thể sử dụng sản phẩm ngay từ đầu. Tương tự như vậy, một UX tiêu cực có thể gây ra sự thất vọng, bối rối và thậm chí là tức giận, dẫn đến tỷ lệ bỏ cuộc cao.
Giao diện người dùng được thiết kế tốt có thể giúp sản phẩm trở nên dễ sử dụng, hấp dẫn và trực quan về mặt hình ảnh, điều này có thể mang lại trải nghiệm tích cực cho người dùng. Khi người dùng có trải nghiệm tích cực, họ có nhiều khả năng quay lại và sử dụng lại sản phẩm, thậm chí giới thiệu sản phẩm đó cho người khác.
CT: Theo kinh nghiệm của bạn, các nhà đầu tư mạo hiểm cân nhắc những yếu tố nào trước khi thực hiện đầu tư DeFi?
JH: Nhìn chung, các nhà đầu tư mạo hiểm áp dụng cách tiếp cận toàn diện để đánh giá các dự án DeFi và xem xét nhiều yếu tố để xác định tiềm năng thành công trước khi đưa ra quyết định đầu tư.
Trước đây, trong đợt tăng giá của tiền điện tử, tất cả chỉ là sự cường điệu. Các nhà đầu tư mạo hiểm sẽ chỉ tập trung vào các dự án khác nhau và ném tiền vào chúng. Đây thực sự là những gì chúng ta đang thấy ngày nay trong ngành công nghiệp trí tuệ nhân tạo. Trong khi ngày nay ở DeFi, các VC hiểu rằng thời kỳ hoàng kim này đã qua và họ phải xem xét cẩn thận các yếu tố khác để xác định xem họ nên đầu tư vào dự án nào.
Một yếu tố quan trọng là tiềm năng thị trường của dự án, bao gồm quy mô, sự cạnh tranh và tốc độ tăng trưởng. Các nhà đầu tư mạo hiểm cũng xem xét cẩn thận sự phù hợp với thị trường cũng như đội ngũ đứng sau dự án, bao gồm kinh nghiệm, kỹ năng và thành tích của họ trong ngành. Các VC cũng sẽ xem xét công nghệ được sử dụng trong dự án, chẳng hạn như tiện ích, tính khả thi, khả năng mở rộng và các tính năng bảo mật của nó.
Cụ thể hơn đối với các dự án DeFi, các VC sẽ đánh giá hệ thống Token của dự án, bao gồm phân phối Token, tình huống sử dụng và các khuyến khích kinh tế để giữ Token. Họ cũng xem xét sức mạnh của cộng đồng dự án và mức độ tương tác của nó, vì một cộng đồng mạnh mẽ có thể thúc đẩy việc áp dụng và tăng giá trị dự án.
Cuối cùng, và có lẽ là quan trọng nhất trong tình hình hiện tại, các VC sẽ tính đến việc tuân thủ quy định, vì sự không chắc chắn về quy định có thể gây ra rủi ro nghiêm trọng đối với thành công lâu dài của dự án DeFi.
CT: Trải nghiệm người dùng thúc đẩy việc áp dụng: Tuyên bố này chính xác đến mức nào đối với DeFi? Bạn nghĩ gì về việc cung cấp các trải nghiệm giao diện người dùng khác nhau dựa trên loại nhà đầu tư, chẳng hạn như họ là người mới, có kinh nghiệm vừa phải hay chuyên gia?
JH: Có nhiều yếu tố thúc đẩy việc sử dụng một sản phẩm — dù là sản phẩm DeFi hay không — và tôi đồng ý rằng trải nghiệm người dùng xếp hạng cao trong danh sách đó.
Về mặt lý thuyết, việc cung cấp các phiên bản giao diện người dùng khác nhau dựa trên loại nhà đầu tư có thể là một tính năng hữu ích. Cách tiếp cận này sẽ giúp điều chỉnh trải nghiệm người dùng nền tảng của chúng tôi theo nhu cầu của các loại nhà đầu tư khác nhau và có khả năng thu hút và giữ chân các nhà đầu tư ở các cấp độ kinh nghiệm và mục tiêu đầu tư khác nhau. Ví dụ: một nhà đầu tư mới có thể yêu cầu giao diện người dùng đơn giản và trực quan hơn với các tùy chọn cơ bản, trong khi một nhà đầu tư lão luyện có thể thích giao diện người dùng nâng cao hơn với các công cụ và tính năng đầu tư phức tạp.
Gần đây: Đây là cách Ethereum ZK-rollup có thể tương thích với nhau
Tuy nhiên, trên thực tế, việc cung cấp và duy trì nhiều phiên bản giao diện người dùng rất phức tạp và sẽ cần thêm nguồn lực cũng như thời gian từ nhóm phát triển, do đó làm tăng chi phí.
CT: Lời khuyên của bạn dành cho các doanh nhân DeFi là gì?
JH: Xây dựng thứ gì đó hữu ích. Xây dựng sản phẩm hoặc dịch vụ mà mọi người thực sự muốn sử dụng, thứ gì đó có tiện ích thực tế (không chỉ là lợi nhuận hấp dẫn) mà thực sự gia tăng giá trị cho người dùng.
CT: Còn điều gì bạn muốn bổ sung không?
JH: Tại thời điểm này, mọi người đang đánh giá thấp sức mạnh của DeFi vì quá nhiều sự chú ý đang được đặt vào các token không thể thay thế và AI.
Đặc biệt là với chuỗi sự cố hệ thống ngân hàng gần đây, tôi thực sự tin tưởng rằng DeFi có tiềm năng to lớn vì có sức mạnh như vậy khi có một hệ thống an toàn và minh bạch như vậy mà không có điểm kiểm soát tập trung. Vì vậy… đừng ngủ quên trên DeFi!
Theo CoinTelegraph
|
|
