Solana DEX có nhiều biến động với hơn 5,8 triệu nhà đầu tư thúc đẩy tăng trưởng

29/03/2024 20:06 39

Solana đã có một năm vững chắc cho đến nay. Mạng đã trải qua sự biến động đáng kể về khối lượng giao dịch trên nền tảng giao dịch phi tập trung (DEX). Khối lượng DEX tăng thường cho thấy hoạt động tự nhiên tăng trưởng và sự quan tâm đến mạng blockchain. Phân tích sự phân bổ khối lượng và tính thanh khoản này trên các giao thức Solana giúp chúng tôi hiểu phần nào trong hệ sinh thái của nó đang phát triển mạnh và nơi diễn ra hầu hết hoạt động.

Không thể phủ nhận hệ sinh thái Solana DEX rất lớn. Dữ liệu từ Dune cho thấy tổng số nhà đầu tư trên mạng chỉ ở mức trên 5,8 triệu. Tính thanh khoản, được đo bằng tổng giá trị vốn hóa trên nền tảng giao dịch phi tập trung, đạt 1,2 tỷ USD vào ngày 25 tháng 3.

Xem xét kỹ hơn về khối lượng Solana DEX tính bằng đô la Mỹ cho thấy sự tăng trưởng đáng kinh ngạc trong năm nay, với khối lượng tăng từ 4,6 tỷ USD vào đầu năm lên mức cao nhất mọi thời đại là 26,7 tỷ USD vào ngày 18 tháng 3. Tính đến ngày 25 tháng 3, DEX khối lượng giao dịch đạt 8,2 tỷ USD - mức giữ được mong đợi sau đợt tăng giá mạnh như vậy trong một thời gian ngắn.

Biểu đồ hiển thị khối lượng giao dịch trên nền tảng giao dịch phi tập trung Solana từ ngày 2 tháng 6 USD7, 2 USD02 USD2 USD, đến ngày 2 tháng 3 USD5, 2 USD02 USD4 USD (Nguồn: Dune Analytics) Orca thống trị khối lượng DEX với hầu hết 2 USD02 USD4 USD, ghi nhận khối lượng giao dịch hàng ngày từ 2 tỷ USD đến 4 tỷ USD. Tuy nhiên, sự thống trị của nó đã bị suy giảm vào cuối tháng 2 khi Raydium trở thành DEX được các nhà đầu tư Solana lựa chọn, đánh dấu khối lượng 12 USD,4 tỷ USD vào ngày 18 tháng 3. bất chấp việc khối lượng giảm đáng kể vào ngày 2 tháng 3, 5 USD, Raydium vẫn chiếm phần lớn trong số đó, tiếp tục nắm giữ vị trí dẫn đầu DEX.

Vào ngày 25 tháng 3, Raydium chiếm 46,7% tổng khối lượng DEX, tiếp theo là Orca với 25,7%. Phoenix và Meteora xếp sau, lần lượt chiếm 10,2% và 9,7%.

Biểu đồ hiển thị thị phần khối lượng DEX trên Solana từ ngày 27 tháng 6 năm 2022 đến ngày 25 tháng 3 năm 2024 (Nguồn: Dune Analytics) Khi nói đến tính thanh khoản, Raydium cũng chiếm ưu thế tối cao. Tính đến ngày 25 tháng 3, Raydium nắm giữ số token trị giá 694,9 triệu USD, chiếm 58,6% tổng thanh khoản trên Solana DEX. Orca có thanh khoản 205,7 triệu USD, tương đương 21,1% cổ phần, trong khi Meteora chỉ chiếm hơn 201 triệu USD hay 17%.

Biểu đồ hiển thị thị phần thanh khoản DEX trên Solana từ ngày 2 tháng 7 năm 2022 đến ngày 25 tháng 3 năm 2024 (Nguồn: Dune Analytics) Dòng nhà đầu tư đổ vào đã khiến khối lượng và tính thanh khoản tăng lên. Số lượng nhà đầu tư hữu cơ trên mạng đã tăng từ khoảng 453.000 vào đầu năm lên mức cao nhất mọi thời đại là 1 triệu vào ngày 18 tháng 3, trong khi chỉ có khoảng 3.000 “nhà đầu tư” được xác định là bot.

Biểu đồ hiển thị số lượng nhà đầu tư hữu cơ (màu xanh) và bot (màu đỏ) trên Solana DEX từ ngày 15 tháng 3 năm 2021 đến ngày 25 tháng 3 năm 2024 (Nguồn: Dune Analytics) Tuy nhiên, bất chấp việc số lượng bot tương đối ít, họ đã đạt được khối lượng đáng kể trên nền tảng giao dịch phi tập trung Solana. Vào ngày 18 tháng 3, trong số 26,7 tỷ USD khối lượng trên DEX, bot chiếm 10,2 tỷ USD. bất chấp việc khối lượng đến từ bot giảm 1,2 tỷ USD vào ngày 25 tháng 3 nhưng nó vẫn chiếm 1/3 tổng khối lượng được ghi nhận vào ngày hôm đó. Đây là một xu hướng dai dẳng trong suốt cả năm, với khối lượng bot liên tục chiếm từ 30% đến 40% khối lượng DEX hàng ngày.

Biểu đồ hiển thị khối lượng DEX đến từ các nhà đầu tư hữu cơ (màu xanh) và bot (màu đỏ) từ ngày 29 tháng 3 năm 2021 đến ngày 25 tháng 3 năm 2024 (Nguồn: Dune Analytics) Sự gia tăng về khối lượng và tính thanh khoản trên Solana DEX xác nhận mạng đang bùng nổ. Dữ liệu từ Dune cho thấy sự quan tâm và tham gia ngày càng tăng vào thị trường DEX và xác định Raydium là nền tảng DEX chiếm ưu thế. Vai trò quan trọng của bot trong việc thúc đẩy khối lượng giao dịch tăng lên không làm giảm đi sự tăng trưởng hữu cơ rõ ràng mà mạng đã trải qua.

Những diễn biến này có thể là tín hiệu tốt cho Solana. Khả năng thu hút mức độ tương tác và tính thanh khoản cao như vậy của mạng đã đưa nó lên hàng đầu trong DeFi. Tuy nhiên, việc duy trì mức độ tương tác cao như vậy lại là lúc mọi thứ trở nên phức tạp. Giả sử mạng và các giao thức của nó quản lý để duy trì hiệu suất và tiếp tục với các dịch vụ đổi mới của chúng (airdrop và lãi suất cao). Trong tình huống đó, chúng ta có thể mong đợi Solana sẽ tự khẳng định mình là vua của DeFi.

Chia sẻ bài viết này với bạn bè qua Facebook / Zalo / Telegram:

Chia sẻ